Если эмулятор EPSXE: Чтобы сделать ярлык к игре, просто создайте ярлык к ePSXe.exe с параметрами -nogui -loadbin "путь_до_игры". Можно также для конкретной игры установить специальную карту памяти - просто добавьте в ярлык параметр -loadmemc0 "путь_до_кп". Ярлык для игры со спецнастройками делается точно так же, только не к ePSXe.exe, а к файлу настроек игры (*.cmd).
Учтите, что при таком способе запуска ePSXe вы лишаетесь его графического интерфейса, и нажатие кнопки Esc приведет к выходу из эмулятора.